Interešu konfliktu politika un pamudinājumu atklāšana

Šī Interešu konfliktu politikas un Pamudinājumu atklāšanas versija būs piemērojama no 2026. gada 17. augusta. Ja vēlaties apskatīt iepriekšējo versiju, lūdzu, noklikšķiniet šeit.

Ja starp šīs Interešu konflikta politikas un pamudinājumu atklāšanas tulkojumu un oriģinālo versiju angļu valodā rodas neatbilstības vai pretrunas, ir spēkā oriģinālā versija. Tulkojums ir tikai atsaucei.

1. Ievads

Šis mūsu interešu konfliktu politikas kopsavilkums (“kopsavilkums”) un pamudinājumu atklāšanas dokuments attiecas uz Revolut Securities Europe UAB, ko Šveicē pārstāv Revolut (Switzerland) AG (“Revolut”, “mēs”, “mums” vai “mūsu”), kas ir Lietuvā reģistrēta finanšu brokeru sabiedrība ar reģistrācijas numuru 305799582 un kuru pilnvaro un regulē Lietuvas Banka. Mūsu juridiskā adrese ir Quadrum South, Konstitucijos ave. 21B, LT-08130, Vilnius, Lithuania. Lai iegūtu vairāk informācijas par Revolut Securities Europe UAB darbības atļauju, lūdzu, apmeklējiet BoLtīmekļa vietni.

Revolut var sniegt ieguldījumu pakalpojumus attiecībā uz finanšu instrumentiem, tostarp publiski kotētu uzņēmumu akcijām, Amerikas depozitārija sertifikātiem (“ADR”), obligācijām, naudas tirgus fondu (“MMF”) , biržā tirgotu fondu (“ETF”) vienībām un cenu starpības līgumiem (“CFD”)un privātā tirgus fondiem (Eiropas ilgtermiņa ieguldījumu fondi (“ELTIF”)), kurus mēs varam piedāvāt tirdzniecībai, izmantojot ieguldījumu platformu. Sniedzot ieguldījumu pakalpojumus, Revolut rīkojas kā aģents un galvenais tirgotājs (kā sīkāk paskaidrots turpmāk).

2.Mērķi

Šī dokumenta mērķis ir sniegt jums kopsavilkumu par to, kā mēs nodrošinām, ka interešu konflikti Revolut un Revolut Group ietvaros tiek identificēti, novērsti, pienācīgi pārvaldīti un, ja nepieciešams, atklāti, lai novērstu interešu konfliktu negatīvu ietekmi uz mūsu klientu interesēm un nodrošinātu atbilstību normatīvajiem noteikumiem un ieguldījumu pakalpojumu principiem.

Šajā dokumentā ir arī izklāstīti apstākļi un aktivitātes, kurus Revolut ir identificējis kā tādus, kuri potenciāli var izraisīt interešu konfliktu, kas var nelabvēlīgi ietekmēt Revolut klientu intereses. Visbeidzot, ir iekļauts arī augsta līmeņa pārskats par sistēmām un kontroles rīkiem, kas pieņemti, lai identificētu un pārvaldītu šādus konfliktus un mazinātu interešu konfliktus.

3. Vispārīga informācija par interešu konfliktiem

Šajā dokumentā lietotajiem svarīgiem terminiem ir šādas nozīmes:

“Attiecīgā persona” ir Revolut direktors, valdes loceklis vai cita vadības struktūra, vadītājs, Revolut darbinieks, kā arī jebkura cita fiziska persona, kuras pakalpojumus Revolut izmanto un kontrolē un kura ir iesaistīta ieguldījumu pakalpojuma un/vai papildpakalpojumi un darbību sniegšanā, un fiziska persona, kas ir tieši iesaistīta pakalpojumu sniegšanā Revolut ārpakalpojumu veidā.
“Personisks darījums” ir tirdzniecība ar finanšu instrumentu, ko mēs piedāvājam, izmantojot mūsu ieguldījumu platformu (izņemot biržā tirgotus fondus un naudas tirgus fondus vai jebkuru darījumu, kas veikts saskaņā ar diskrecionāriem portfeļa pārvaldības pakalpojumiem), vai tirdzniecība ar finanšu instrumentu, kas saistīts ar šādu finanšu instrumentu, ko veic attiecīgā persona, kas darbojas ārpus savas profesionālās darbības jomas platformā Revolut, vai ar šādu attiecīgo personu saistīta persona.
“Saistītā persona” ir persona, ar kuru attiecīgajai personai ir ģimenes attiecības, un tā var būt laulātais (vai laulātajam līdzvērtīga persona saskaņā ar valsts tiesību aktiem, piemēram, reģistrēts partneris), apgādājamais bērns (tostarp audžubērns), vai jebkurš cits radinieks (piemēram, vecāki vai audžuvecāki, vecvecāki, mazbērni, kā arī brāļi vai māsas), kam ir bijusi kopīga mājsaimniecība ar attiecīgo personu vismaz vienu gadu attiecīgās situācijas/notikuma rašanās dienā (piemēram, attiecīgā personiskā darījuma datumā).
“Iekšēja informācija” (vai būtiska nepubliska informācija) ir precīza rakstura informācija, kas nav publiskota un kas tieši vai netieši attiecas uz vienu vai vairākiem emitentiem vai vienu vai vairākiem finanšu instrumentiem, un kas, ja tā tiktu publiskota, varētu būtiski ietekmēt šo finanšu instrumentu cenas vai saistīto atvasināto finanšu instrumentu cenu.

Interešu konflikti ir neizbēgami parastā uzņēmējdarbības gaitā, un Revolut attiecīgajām personām ir nepieciešams identificēt un pārvaldīt konfliktus saskaņā ar Revolut izveidoto interešu konfliktu politiku un procedūru. Ļoti svarīgi ir identificēt un pārvaldīt konfliktus, neatkarīgi no tā, vai tie ir reāli, iespējami vai šķietami. Šādi interešu konflikti var pastāvēt starp:

Revolut (tostarp ar attiecīgo personu vai personu, kas ir tieši vai netieši saistīta ar Revolut uz kontroles pamata, piemēram, Revolut Bank UAB vai tās filiālēm vai citām attiecīgām Revolut grupas vienībām) un klientu;
Attiecīgajām personām (vai to attiecīgajām saistītajām personām) un klientu;
Revolut (tostarp personu, kas ir tieši vai netieši saistīta ar Revolut uz kontroles pamata) un attiecīgajām personām (vai to attiecīgajām saistītajām personām);
Trešo pusi, kas sniedz pakalpojumus Revolut un Revolut attiecīgajai personai; vai
Diviem (vai vairāk) Revolut klientiem.

Konflikts var rasties, ja Revolut vai attiecīgās personas (vai to saistītās personas), vai personas, kas saistītas ar Revolut uz iepriekš minētās kontroles pamata:

Var gūt finansiālu labumu vai izvairīties no finansiāliem zaudējumiem uz klienta rēķina.
Ir ieinteresēta klientam sniegtā pakalpojuma iznākumā, kas ir atšķirīgs no klienta interesēm attiecībā uz šo iznākumu.
Tai ir finansiāls vai cits stimuls atbalstīt viena klienta vai klientu grupas intereses attiecībā uz cita klienta interesēm.
Veic tādu pašu uzņēmējdarbību kā klients.
Saņem vai saņems no personas, kas nav klients, pamudinājumu saistībā ar klientam sniegto pakalpojumu naudas, preču vai pakalpojumu veidā, kas nav standarta komisija vai maksa par šo pakalpojumu.

4. Interešu konfliktu identificēšana un pārvaldība

Revolut pašlaik sniedz šādus ieguldījumu pakalpojumus un darbības saistībā ar dažādiem finanšu instrumentiem:

Rīkojumu pieņemšana un pārsūtīšana attiecībā uz vienu vai vairākiem finanšu instrumentiem;
Rīkojumu izpilde klientu vārdā;
Darījumi uz sava rēķina; un
Diskrecionāri portfeļa pārvaldības pakalpojumi.

Revolut sniedz arī šādus papildpakalpojumus:

finanšu instrumentu glabāšanu un administrēšanu klientu labā, tostarp turēšanu un saistītus pakalpojumus, piemēram, skaidras naudas/nodrošinājuma pārvaldīšanu; un
ieguldījumu izpēte un finanšu analīze, vai citi vispārīgu ieteikumu veidi attiecībā uz darījumiem ar finanšu instrumentiem.

Revolut ir arī licencēts sniegt citus ieguldījumu un papildpakalpojumus, piemēram, (cita starpā) ieguldījumu konsultācijas, riska parakstīšanu un finanšu instrumentu izvietošanu. Tomēr pašlaik tas saviem klientiem nepiedāvā nevienu no šiem ieguldījumu vai papildpakalpojumiem. Revolut uzskata, ka saistībā ar šiem pakalpojumiem nerodas interešu konflikti. Tādēļ šajā kopsavilkumā ir izklāstītas atbilstošas darbības un organizatoriskie un administratīvie pasākumi, ko Revolut veic, lai identificētu, novērstu un pārvaldītu interešu konfliktus saistībā ar Revolut pašlaik sniegtajiem pakalpojumiem, kā izklāstīts iepriekš.

Saskaņā ar spēkā esošajiem tiesību aktiem mums ir pienākums uzturēt un īstenot efektīvus organizatoriskos un administratīvos pasākumus, lai veiktu visus saprātīgos pasākumus interešu konfliktu pārvaldībai un nepieļautu, ka tie rada vai var radīt risku kaitēt klientu interesēm.

Ja nav iespējams izvairīties no interešu konflikta vai to pārvaldīt, Revolut ir tiesības atteikties sniegt pieprasīto pakalpojumu. Revolut pārvaldības sistēmas ietvaros ir ieviesti vairāki organizatoriskie pasākumi, sistēmas un iekšējās kontroles mehānismi, kas paredzēti, lai identificētu un pārvaldītu iespējamos interešu konfliktus un novērstu kaitējumu Revolut klientu interesēm. Pasākumi, ko Revolut izmanto, lai pārvaldītu vai vajadzības gadījumā mazinātu interešu konfliktus, cita starpā ietver: (i) pienācīgu pienākumu nošķiršanu, (ii) informācijas barjeru izveidi, piemēram, ar konkrētu funkciju vai vienību fizisku vai digitālu nošķiršanu (ja nepieciešams), (iii) attiecīgu politiku un procedūru izstrādi, (iv) attiecīgo personu regulāru apmācību. Šie pasākumi, sistēmas un kontroles mehānismi jo īpaši ietver, bet neaprobežojas ar:

Pārvaldības struktūra, piemēram, ieceltas Revolut riska pārvaldības un atbilstības amatpersonas, kas ir atbildīgas par sistēmu un kontroles īstenošanu un uzturēšanu, lai pārvaldītu iespējamos interešu konfliktus.
Augstākā līmeņa vadības pārraudzība, informācijas pārvaldība un ziņošana.
Visu attiecīgo personu obligāta apmācība un ikgadēja atestācija par interešu konfliktiem, tostarp tādiem, kas var rasties saistībā ar ārējām uzņēmējdarbības interesēm, atalgojuma stimuliem, pamudinājumiem, labākās izpildes pasākumiem un darījumiem personīgajā kontā.
Prasība visām attiecīgajām personām ziņot par jebkādiem iespējamiem vai esošiem interešu konfliktiem, izmantojot īpašu iekšējo ziņošanas portālu, lai mūsu Atbilstības darba grupa varētu veikt novērtējumu. Revolut uztur sarakstu ar visiem konfliktiem, kas var izraisīt interešu konfliktu, un uzskaita kontroles pasākumus, kas ieteikti šādu konfliktu pārvaldībai.
Atbilstības darba grupa par notikušiem vai iespējamiem interešu konfliktiem ziņo mūsu Izpildu riska komitejai un, ja nepieciešams, valdei.
Globālā Revolut grupas interešu konfliktu politika un procedūra, kukuļošanas un korupcijas apkarošanas politika un procedūra, kā arī personīgo kontu darījumu noteikumi.

Visbeidzot, ja Revolut veiktie organizatoriskie un administratīvie pasākumi, lai novērstu interešu konfliktu nelabvēlīgu ietekmi uz klientu interesēm, nav pietiekami vai nevar būt pietiekami, Revolut atklās jums interešu konfliktu vispārējo raksturu un/vai avotu un pasākumus, kas veikti, lai mazinātu šos riskus, pirms uzsākt jebkādu darījumu jūsu vārdā vai ar jums.

Ar finanšu instrumentiem saistīti konflikti

Revolut rīkojas divkāršā statusā — gan kā CFD produktu ražotājs, gan izplatītājs. Šādos apstākļos var rasties neatņemami interešu konflikti, ņemot vērā Revolut lomu gan produkta izstrādē, gan piedāvāšanā klientiem. Šie konflikti galvenokārt tiek risināti, īstenojot stingru cenu noteikšanas politiku un visaptverošu labākās izpildes sistēmu. Revolut jo īpaši nodrošina, ka CFD cenas tiek noteiktas, ņemot vērā novērojamas cenas līdzvērtīgiem vai salīdzināmiem produktiem, kas pieejami EEZ, un apņemas pastāvīgi uzraudzīt izpildes kvalitātes rezultātus.

Ņemot vērā Revolut uzņēmējdarbības būtību un pašlaik sniegtos ieguldījumu/papildpakalpojumus un Revolut pašlaik veiktās ieguldījumu darbības, uzskata, ka nav citu finanšu instrumentu, kas varētu izraisīt vai novest pie interešu konflikta, kad Revolut sniedz savus ieguldījumu vai papildpakalpojumus vai veic darījumus ar finanšu instrumentiem.

Ja Revolut identificē finanšu instrumentus, kas var izraisīt vai novest pie interešu konflikta Revolut uzņēmējdarbības veida maiņas vai citu iemeslu dēļ, tas tiks pienācīgi reģistrēts, un par attiecīgo informāciju saistībā ar šādiem finanšu instrumentiem un interešu konfliktiem nekavējoties tiks ziņots izpilddirektoram, Regulatīvās atbilstības nodaļas vadītājam un/vai citām attiecīgajām pārvaldes struktūrām. Katras funkcijas vadītāji Turības un tirdzniecības departamenta ietvaros ir atbildīgi par attiecīgās jomas uzraudzību un ziņošanu par šādiem interešu konfliktiem attiecīgajām Revolut pārvaldes struktūrām.

Pēc tam, kad Revolut attiecīgās pārvaldes iestādes ir identificējušas finanšu instrumentu, kas izraisa interešu konfliktus, attiecīga informācija par šādiem finanšu instrumentiem tiks sniegta attiecīgajām personām vai jebkuram citam darbiniekam, līgumslēdzējam vai aģentam, kas sniedz ieguldījumu pakalpojumus Revolut klientiem vai kam ir tiesības slēgt darījumus Revolut vārdā. Apstiprinājums par šādas informācijas saņemšanu tiks pienācīgi reģistrēts.

Ar iekšējo informāciju saistītie pasākumi

Attiecīgā persona nedrīkst veikt tirdzniecību, pamatojoties uz iekšējo informāciju (neatkarīgi no šādas informācijas iegūšanas avota). Kad Revolut tirgus ļaunprātīgas izmantošanas sistēmas atklās attiecīgo personu, kas veikusi tirdzniecību, izmantojot iekšējo informāciju, par to tiks ziņots Lietuvas Bankai un/vai citām valsts iestādēm.

Revolut ir izstrādājis Personīgā konta darījumu politiku, kurā ir noteikti tirdzniecības noteikumi attiecībā uz personīgajiem darījumiem, kas piemērojami Revolut attiecīgajām personām un akcionāriem. Dokuments paredz ierobežojumus, piemēram, obligātos turēšanas periodus un aizliegumus attiecībā uz noteiktiem vērtspapīriem, ar kuriem attiecīgajām personām nav atļauts tirgoties

Attiecīgajām personām ir aizliegts izmantot konfidenciālu informāciju vai iekšēju informāciju savā personīgajā labā. Konkrēti, ieguldījumu pētījumu analītiķiem, kas veic ieguldījumu pētījumus un sniedz ieteikumus, ir jāievēro Revolut Personīgā konta darījumu politika, un uz viņiem attiecas papildu atbilstības uzraudzības kontroles un pārraudzības pasākumi.

5. Rīkojumu apstrāde un klienta intereses

Mēs sniedzam tikai izpildes pakalpojumus bez konsultācijām, kā arī diskrecionāras portfeļa pārvaldības pakalpojumus, kas ir pieejami ar mūsu ieguldījumu platformas starpniecību. Mēs nesniedzam nekādus ieguldījumu padomus par konkrētiem finanšu instrumentiem. Sniedzot Jums ieguldījumu pakalpojumus, mēs rīkosimies:

kā galvenais tirgotājs, veicot darījumus uz sava rēķina, izpildot jūsu rīkojumus, vai arī
kā aģents, nosūtot jūsu rīkojumus trešās puses brokerim izpildei vai tālākai nosūtīšanai.

Izpildot jūsu rīkojumu kā galvenais tirgotājs, mēs to darām, rīkojoties uz sava rēķina. Tas nozīmē, ka mēs būsim jūsu darījuma partneris. Šādos gadījumos mēs nedarbojamies kā jūsu aģents, bet gan slēdzam darījumu tieši ar jums. Tā rezultātā mēs varam pirkt no jums vai pārdot jums finanšu instrumentus savā vārdā un, uzņemoties pašiem savu risku. Atkarībā no mūsu riska ierobežošanas stratēģijas, ja jūs veicat darījumus tieši ar mums, mēs varam tikt pakļauti darījuma tirgus riskam.

Kad mēs nosūtām jūsu rīkojumu izpildei trešās puses brokerim, mēs rīkojamies kā aģents savā vārdā, bet jūsu konta labā un jūsu labā. Mēs neizpildām jūsu rīkojumus un neslēdzam darījumus ar jums, tādēļ neuzņemamies tirgus vai citus riskus, kas saistīti ar šādiem darījumiem. Tā vietā mēs nosūtām jūsu rīkojumus trešās puses brokerim, kurš tos vai nu izpilda tieši, vai nodod citiem brokeriem vai attiecīgajam tirgum vai biržai (kā noteikts mūsu Tirdzniecības noteikumu un nosacījumu (“Noteikumi”) 9. sadaļā).

Attiecībā uz ASV akcijām un Amerikas depozitārajām kvītīm Revolut darbosies vai nu kā galvenā puse, vai kā aģents. Revolut darbosies aģenta statusā saistībā ar biržā tirgotiem fondiem (ETF), obligācijām un naudas tirgus fondiem un ikreiz, sniedzot jums portfeļa pārvaldības pakalpojumus (Robo digitālā padomu platforma). Attiecībā uz CFD Revolut darbosies kā pamatdarījuma partneris (principal). Visos gadījumos Revolut ir pienākums rīkoties klienta interesēs un, izpildot klienta rīkojumus, veikt visus pietiekamos pasākumus, lai panāktu klientam labāko iespējamo rezultātu.

Lai mazinātu potenciālos interešu konfliktus, kas izriet no mūsu kā jūsu darījumu partnera statusa, esam izveidojuši cenu noteikšanas procesu, kas darbojas neatkarīgi no mūsu krājumu pārvaldības un riska ierobežošanas darbībām. Mūsu cenu noteikšanas un rīkojumu izpildes procesi ir izstrādāti tā, lai nodrošinātu, ka klientu rīkojumi tiek apstrādāti ātri, godīgi un bez aizspriedumiem. Mēs arī uzraugām izpildes procesa kvalitāti, izmantojot dažādus rādītājus, piemēram, novirzes virzienu, lai izvairītos no negodīgas priekšrocības gūšanas.

Papildus trešās puses brokera un likviditātes nodrošinātāja kompetences un tirgus reputācijas padziļinātai izpētei, novērtējumam un uzraudzībai Revolut cenšas arī iegūt no trešās puses brokera(-iem) un likviditātes nodrošinātāja(-iem) līgumiskas saistības, ka tiks nodrošināta vislabākā izpilde un tiks panākts labākais iespējamais rezultāts Revolut klientiem attiecībā uz kopējo atlīdzību, kas atspoguļo finanšu instrumenta cenu un izpildes izmaksas, izpildes ātrumu un citus būtiskus faktorus.

Sniedzot portfeļa pārvaldības pakalpojumus, mēs analizējam plašu finanšu instrumentu klāstu, pamatojoties uz objektīviem kritērijiem, piemēram, izmaksām, likviditāti un vēsturiskajiem rezultātiem. Klientu portfeļos neiekļaujam finanšu instrumentus, kurus emitējušas saistītās Revolut grupas struktūras vai kuri ir citādi cieši saistīti ar mums juridisku, ekonomisku vai līgumisku attiecību dēļ, kas varētu radīt mūsu klientiem nelabvēlīgu interešu konflikta risku.

Sniedzot jums ieguldījumu pētījumu pakalpojumus, sniegtā informācija nav personīgs ieteikums vai ieguldījumu konsultācija. Revolut izdotie ieguldījumu pētījumi balstās uz patentētu pētījumu sistēmu, kas ietver gan kvantitatīvu, gan kvalitatīvu analīzi, tostarp, bet ne tikai, fundamentālo analīzi un ārējo analītiķu reitingus, kas iegūti no trešās puses pakalpojumu sniedzēja. Jūsu personīgā finansiālā situācija netiek nekādā veidā ņemta vērā ieguldījumu pētījumu izstrādes un izplatīšanas procesā. Skatiet arī Revolut informāciju par pētījumiem.

Izvēlētais trešās puses brokeris(-i), likviditātes nodrošinātāji un riska ierobežošanas darījumu partneri ir pilnībā neatkarīgi no Revolut vai citām Revolut grupas struktūrām, un Revolut nav saistības ar trešās puses brokeri(-iem), izņemot līgumattiecības un uzņēmējdarbības pakalpojumus, ko sniedz trešās puses brokeris(-i), par kuriem mēs maksājam no saviem līdzekļiem.

6. Pamudinājumi

Revolut var saņemt maksas, komisijas maksas vai jebkādas monetāras vai nemonetāras priekšrocības no trešajām pusēs saistībā ar mūsu tikai izpildes pakalpojumiem (“Pamudinājumi”). Parasti šādi pamudinājumi tiek atgriezti tieši mūsu klientiem. Tomēr, mēs varat izlemt paturēt šādus maksājumus un priekšrocības pilnā vai daļējā apmērā, ja mēs uzskatām, ka šādi maksājumi vai priekšrocības ir paredzēti, lai uzlabotu mūsu pakalpojumu kvalitāti, un tie neietekmē mūsu pienākumu rīkoties godīgi, taisnīgi un profesionāli saskaņā ar jūsu interesēm. Tad mēs pārliecināsimies, ka šādu pamudinājumu saglabāšana ir pamatota ar uzlabotu pakalpojumu sniegšanu, kas sniedz jums taustāmu labumu. Šādu pamudinājumu esamība, raksturs un apjoms tiks norādīts šajā dokumentā un Ex-ante izmaksu un maksu dokumentā.

Revolut saņemto un Jums atmaksāto pamudinājumu precīza vērtība tiks atklāta katru gadu mūsu pārskata “Izmaksas un maksas” ietvaros.

Ieguldījumu plāni

Mēs saņemam pamudinājumus no trešajām pusēm saistībā ar jūsu darījumu izpildi ar atbilstošiem instrumentiem saskaņā ar ieguldījumu plāniem. Mēs to darām tikai tad, ja esam konstatējuši, ka šādi maksājumi ir paredzēti, lai uzlabotu jums sniegto pakalpojumu kvalitāti, un tie neietekmē mūsu pienākumu rīkoties godīgi, taisnīgi un profesionāli saskaņā ar jūsu interesēm.

Šo pamudinājumu paturēšanu attiecībā uz ieguldījumu plāniem pamato taustāma labuma un uzlabotu pakalpojumu nodrošināšana, tostarp:

Tirdzniecības darījumi bez komisijas maksas: no darījuma atkarīgas izpildes maksas noņemšana pirkšanas rīkojumiem atbilstošiem instrumentiem.
Konta uzturēšanas maksas atcelšana: pastāvīgo izmaksu, kas saistītas ar jūsu ilgtermiņa finanšu instrumentu aizsardzību, noņemšana.
Platformas inovācijas: papildu analītikas, izpētes rīku un digitālo reģistrācijas iespēju nodrošināšana, kas atvieglo piekļuvi biržā tirgotiem produktiem.
Piedāvājuma paplašināšana: pastāvīgi centieni paplašināt un darīt pieejamu plašāku klāstu diversificētu finanšu instrumentu.
Bezmaksas Trading Pro abonements: klienti, kuri aktīvi veic tirdzniecību ar biržā tirgotiem produktiem mēneša laikā, saņems bezmaksas mēneša Trading Pro abonementu nākamajam mēnesim.
Subsidēšana un pārredzamība: subsidēšana nozīmē, ka daļa saņemto pamudinājumu tiks atgriezta jums, neiekasējot no jums attiecīgās komisijas maksas. Lai nodrošinātu, ka gūstat labumu no šiem pasākumiem nekavējoties, Revolut var “iepriekšēji finansēt” priekšrocību, neiekasējot pirkšanas rīkojumiem piemērojamo komisijas maksu vai konta uzturēšanas maksu darījuma vai pakalpojuma laikā. Pamudinājumi, kas pēc tam saņemti no trešajām pusēm, tiek izmantot, lai kompensētu šo bezmaksas pakalpojumu nodrošināšanu jums.

Portfeļa pārvaldība

Ja Revolut saņem trešās puses maksājumu vai priekšrocību saistībā ar neatkarīgu ieguldījumu padomu vai portfeļa pārvaldības nodrošināšanu, šādi maksājumi vai priekšrocības tiks pilnā apmērā pārskaitīti klientam.

Privātā tirgus fondi

Revolut saistībā ar mūsu tikai izpildes pakalpojumiem, kas tiek nodrošināti mūsu privātā tirgus fondu piedāvājuma (piem., piekļuves Eiropas ilgtermiņa ieguldījumu fondu (“ELTIF”)) ietvaros, saņems un paturēs pamudinājumus no trešo pušu aktīvu pārvaldītājiem. Mēs to darām tikai tad, ja esam konstatējuši, ka šādi maksājumi ir paredzēti, lai uzlabotu jums sniegto pakalpojumu kvalitāti, un tie neietekmē mūsu pienākumu rīkoties godīgi, taisnīgi un profesionāli saskaņā ar jūsu interesēm.

Šo pamudinājumu paturēšanu pamato patiesa, taustāma un pastāvīga labuma un uzlabotu pakalpojumu nodrošināšana papildus standarta brokera piedāvājumam. Šie pamudinājumi ietver:

Ieguldījumu pakalpojumu maksas atcelšana: Revolut nodrošina piekļuvi ELTIF, neiekasējot tiešas ieguldījumu pakalpojuma maksas, maksas par piekļuvi platformai vai konta uzturēšanas maksas. Tas ir iespējams, vienīgi pateicoties fondu pārvaldnieku pamudinājumu paturēšanai. Tādēļ uz klientiem attiecas tikai fondu piemērotās maksas, kas ir pilnībā atklātas pirms ieguldīšanas.

Platformas inovācijas: standartizēta, pilnīgi digitāla reģistrācijas procesa iespējas un papildu analītikas rīku, kas atvieglo piekļuvi tādiem instrumentiem kā privātā tirgus fondi, kuri parasti nav pieejami mazumtirdzniecības klientiem, nodrošināšana.
Piedāvājuma paplašināšana: pastāvīgi centieni paplašināt un darīt pieejamu plašāku klāstu diversificētu finanšu instrumentu.
Specializēta fonda atlase: mūsu iekšējā ieguldījumu komanda veic pastāvīgu, padziļinātu izpēti un objektīvu pienācīgu pārbaudi, lai izvēlētos īpaši atlasītu fondu sarakstu platformai. Tas nodrošina, ka pieejamie fondi tiek atlasīti, pamatojoties uz pārvaldītāju reputāciju, vēsturiskajiem rādītājiem un rezultātiem. Tas nozīmē augstāka līmeņa pakalpojumu, kas tiek nodrošināts papildus juridiski pieprasītajam attiecībā uz tikai izpildes pakalpojumu nodrošināšanu, un jums sniedz pastāvīgu labumu.
Apņemšanās uzlabot pakalpojumu: daļa no pamudinājumiem gūtās peļņas tiek izmantota pastāvīgiem, izsekojamiem klientu pakalpojumu uzlabojumiem. Tas ietver, bet neaprobežojas ar, mūsu pienācīgas pārbaudes metodiku uzlabošanu, lietotājiem lietotnē pieejamo datu ieskatu uzlabošanu un mūsu fondu atlases procesa pilnveidošanu.

Iepriekš aprakstīto uzlabojumu kvalitātes vērtība ir proporcionāla attiecībā pret Revolut saņemto pamudinājumu līmeni. Revolut uzturēt proporcionalitātes pierādījumus saskaņā ar piemērojamajiem tiesību aktiem. Pamudinājumu saņemšana nesniegs Revolut, tā akcionāriem vai attiecīgajām personām tiešu labumu, nesniedzot reālu labumu mūsu klientiem.

Tikai izpildes pakalpojumu nodrošināšana saistībā ar ELTIF pamudinājumu saņemšanas dēļ nav neobjektīva vai sagrozīta, tostarp, tiek nodrošināts, ka pamudinājumu pieejamība un apmērs nav noteicošs faktors, pieņemot lēmumu par to, vai fondu iekļaut mūsu klientiem piedāvātajā atlases sarakstā, un mēs pastāvīgi ievērojam šos nosacījumus tikmēr, kamēr tiek saņemti pamudinājumi.

Revolut ievēro stingru iekšēju pārvaldību, lai nodrošinātu, ka pamudinājumu saņemšana neizraisa interešu konfliktu:

Objektīva atlases metodika: mūsu fondu atlases process ir dokumentēts un objektīvs. Pamudinājumu pieejamība vai apjoms nav faktors, nosakot to, vai fonds tiek pievienots mūsu atlases sarakstā.
Neitralitāte produktu izvietojuma ziņā: jebkura noteikta fonda redzamību vai reklamēšanu platformā nosaka objektīvi faktori un uztvertā vērtība lietotājam, nevis no fonda pārvaldnieka saņemtā pamudinājuma līmenis.
Pārredzamība: mēs nodrošinām skaidru visu izmaksu un maksu ex-ante informācijas atklāšanu saistībā ar instrumentu pirms jebkura ieguldījuma veikšanas, nodrošinot, ka jūs esat pilnībā informēts par šādu maksu ietekmi uz jūsu ieguldījuma peļņu.

Nemonetārās priekšrocības un ieguldījumu pētniecība

Mēs periodiski varam sniegt, pieņemt vai paturēt noteiktus nelielus nemonetāras ieguvumus trešajām pusēm vai no tām, ja uzskatām, ka tie var uzlabot jums sniegto pakalpojumu kvalitāti. Šādos gadījumos mēs nodrošinām, ka ieguvumi ir samērīgi un saprātīgi un nemazina mūsu pienākumu vienmēr rīkoties klientu interesēs. Lai vēl vairāk samazinātu interešu konfliktu risku, Revolut ir pieņēmis dāvanu un izklaides pasākumu deklarēšanas procesu, kas atbalsta Revolut globālo kukuļošanas un korupcijas apkarošanas politiku. Gadījumos, kad tiek sniegti, pieņemti vai paturēti ieguvumi, Revolut politika ir izstrādāta tā, lai nodrošinātu, ka šādi ieguvumi tiek deklarēti, iepriekš apstiprināti un reģistrēti.

Lietotne Revolut (kā noteikts mūsu Noteikumu 3. sadaļā) var saturēt informāciju, tostarp pētījumus, ko sniegušas izvēlētas trešās puses, un/vai hiperteksta saites uz izvēlēto trešo pušu tīmekļa vietnēm. Atlases procesā mēs rīkojamies ar pienācīgu rūpību un piesardzību un izvēlamies sniegt tikai tādu informāciju no trešajām pusēm, kuru uzskatām par uzticamu Tomēr mēs nesniedzam nekādus apliecinājumus vai garantijas attiecībā uz informācijas precizitāti, pilnīgumu vai savlaicīgumu, ko mēs saņemam no trešo pušu pakalpojumu sniedzējiem un ko mēs atspoguļojam, izmantojot ieguldījumu platformu. Visa informācija, tostarp pētījumi, kas iegūti no izvēlētajām trešajām pusēm, ir apmaksāta no mūsu pašu līdzekļiem.

Revolut var saņemt atlīdzību, atlaidi vai nemonetāru labumu no trešās puses par savu rīkojumu izpildi konkrētā tirdzniecības vietā vai izpildes vietā. Kā izskaidrots šā Kopsavilkuma 7. sadaļā, pašu darījumi, kurus mēs veicam riska ierobežošanas nolūkā, ir neatkarīgi no mūsu klientu rīkojumu izpildes darbībām.

Maksājumu par rīkojumu plūsmu aizliegums (PFOF)

Revolut stingri aizliedz pieņemt maksājumus, atlaides vai priekšrocības par klienta rīkojumu nosūtīšanu jebkurai trešajai pusei to izpildei konkrētā izpildes vietā. Mēs neiesaistāmies “maksājumos par rīkojumu plūsmu”.

7. Pārskats par Revolut sistēmām un kontroles mehānismiem noteiktu interešu konfliktu pārvaldībai

Pašu veikta tirdzniecība

Reāli vai iespējami konflikti, ko noteikušas Revolut sistēmas un interešu konfliktu pārvaldības kontroles rīki

Veicot pašu tirdzniecību un darbojoties kā galvenais tirgotājs, mūsu galvenais mērķis ir nodrošināt likviditāti mūsu klientiem, vienlaikus gūstot ilgtspējīgu peļņu no pašu pozīcijām, kuras mēs ieņemam. Tas teorētiski var izraisīt potenciālu konfliktu starp Revolut interesēm un atsevišķa klienta interesēm.

Ja Jūs veicat darījumus ar mums tieši, kamēr mēs darbojamies kā galvenais tirgotājs, mēs varam tikt pakļauti darījuma tirgus riskam. Tas ir atkarīgs no tā, vai mēs pilnībā ierobežojam savu pozīciju risku darījumos ar jums, ierobežojam to daļēji pēc konkrētu riska limitu sasniegšanas vai vispār neierobežojam:

1. Darījums ar pilnīgu riska ierobežošanu. Ja mēs pilnībā ierobežojam risku darījumos ar jums, mums joprojām var rasties noteikti tirgus riski atkarībā no riska ierobežojuma laika un no tā, vai mēs pārvaldām klientu tirdzniecības riskus individuāli vai kopumā.

Saskaņoto pamatdarījumu tirdzniecība — noteiktos apstākļos mēs varam izpildīt jūsu darījumus, pamatojoties uz saskaņotu galveno darījumu. Tas nozīmē, ka mūsu riska ierobežošanas darījums ar likviditātes nodrošinātāju un jūsu darījuma izpilde notiek vienlaikus un ar vienādiem noteikumiem, tostarp cenu noteikšanu. Tā rezultātā jūsu darījuma izpilde ir atkarīga no atbilstošā riska ierobežošanas darījuma veiksmīgas izpildes ar likviditātes nodrošinātāju. Mēs varam darboties kā saskaņots galvenais darījums attiecībā uz noteiktiem nelikvīdiem instrumentiem vai ja dominējošie tirgus apstākļi to padara nepieciešamu piesardzīgas riska pārvaldības nolūkos.

2. Daļēja riska ierobežošana vai riska ierobežošanas neesamība. Ja mēs daļēji ierobežojam risku darījumos ar jums, (vai citiem klientiem) vai vispār neveicam riska ierobežošanu, mēs saglabājam tirgus risku neierobežota riska darījumu apmērā. Lai gan teorētiski tas var palielināt interešu konfliktu risku starp mums un mūsu klientiem, mēs esam ieviesuši atbilstošus aizsardzības pasākumus, lai tos novērstu un pārvaldītu (skatīt zemāk).

Mēs izlemjam, vai ierobežot darījuma risku (hedge), pamatojoties uz iekšējām riska kontrolēm, tirgus apstākļiem un konkrētajam darījumam raksturīgajiem rīkojuma datiem (tostarp noteiktiem datiem no mūsu iepriekšējiem darījumiem ar jums). Iepriekš noteiktie riska darījumu limiti, riska tolerance (risk appetite) un zaudējumu ierobežošanas (stop-loss) sliekšņi vienmēr ir prioritāri un, ja tie tiek pārkāpti, izraisa tūlītēju ārēju riska ierobežošanu. Ja ir pieejama riska uzņemšanās kapacitāte, mūsu pēcizpildes lēmums ņem vērā tirgus svārstīgumu, likviditāti, instrumenta īpašības un reāllaika rīkojuma datus. Šie rīkojuma dati ietver pozīcijas informāciju (piemēram, nosacīto vērtību, darījuma virzienu, kotēto cenu un maržas likmi (margin rate)), kā arī vēsturiskos tirdzniecības modeļus, ļaujot mums katrā darījumā atsevišķi izlemt, vai saglabāt tirgus risku iekšēji, vai novirzīt to ārējiem likviditātes nodrošinātājiem.

Lai mazinātu iespējamos interešu konfliktus, kas izriet no mūsu kā darījuma partnera lomas jūsu darījumos, mēs esam izveidojuši cenu noteikšanas procesu, kas darbojas neatkarīgi no mūsu riska ierobežošanas (hedging) darbībām, izņemot saskaņoto pamatdarījumu (matched principal) tirdzniecību. Tas nozīmē, ka cenu noteikšana, darījumu veikšana savā vārdā un riska ierobežošana ar likviditātes nodrošinātājiem parasti ir nošķirtas un darbojas neatkarīgi. Mūsu cenu noteikšanas politika attiecībā uz finanšu instrumentiem, kas atļauti tirdzniecībai tirdzniecības vietā, piemēram, ASV/ES akcijām, ir skaidri noteikta, atsaucoties uz cenām no visatbilstošākajām tirdzniecības vietām. Attiecībā uz finanšu instrumentiem, ar kuriem tirgo ārpus tirdzniecības vietas (piemēram, CFD), mūsu cenu noteikšana balstās uz novērojamām līdzvērtīgu vai salīdzināmu instrumentu tirgus cenām no uzticamiem avotiem un tiek salīdzināta ar cenām, ko piedāvā citi CFD nodrošinātāji EEZ ietvaros. Būtiski, ka tirdzniecība, pamatojoties uz saskaņotu pamatdarījumu (matched principal), neatceļ, neatsakās no un nemazina mūsu labākās izpildes pienākumus. Līdzīgi mūsu izpildes process ir izstrādāts tā, lai tas paliktu neatkarīgs no mūsu riska ierobežošanas darbībām un tās neietekmētu, izņemot saskaņoto pamatdarījumu tirdzniecību. Parasti, tiklīdz mēs pieņemam un apstiprinām jūsu rīkojumu par konkrētu cenu, mēs apņemamies to izpildīt par šo cenu neatkarīgi no mūsu riska ierobežošanas darījuma laika vai cenām, ko mūsu riska ierobežošanas darījumu partneri piedāvā pēc jūsu rīkojuma izpildes. Ja mēs izpildām jūsu rīkojumu, pamatojoties uz saskaņotu pamatdarījumu, mēs nododam tālāk izpildes nosacījumus, kas panākti ar mūsu likviditātes nodrošinātāju, neizmantojot patvaļīgu rīcības brīvību attiecībā uz šiem nosacījumiem. Tādēļ neatkarīgi no izmantotā riska ierobežošanas modeļa laika vai metodēm mēs nodrošinām, ka klientu rīkojumi tiek izpildīti taisnīgi un bez aizspriedumiem. Mēs nepārtraukti un neatkarīgi uzraugām izpildes kvalitāti, tostarp gadījumos, kad tā tiek veikta, pamatojoties uz saskaņotu pamatdarījumu, kā arī nošķīruma efektivitāti starp mūsu cenu noteikšanas un riska ierobežošanas darbībām. Ja tiek konstatēta jebkāda problēma, kas varētu nelabvēlīgi ietekmēt klientu rezultātus, mēs bez nepamatotas kavēšanās veicam atbilstošus koriģējošus pasākumus.

Personīgā tirdzniecība

Reāli vai iespējami konflikti, ko noteikušas Revolut sistēmas un interešu konfliktu pārvaldības kontroles rīki

Attiecīgās personas (vai to saistītās personas) var veikt darījumus personīgajā kontā, tostarp personīgos ieguldījumus vērtspapīros vai fondos. Tas var izraisīt konfliktu starp attiecīgās personas (vai tās saistītās personas) un Revolut klientu interesēm, jo tas var veicināt “priekšdarbību” vai konfidenciālas informācijas izmantošanu personīga labuma gūšanai.

Var rasties zināmi potenciāli vai šķietami interešu konflikti, kas cita starpā saistīti ar klientu tirdzniecības darbībām un klientu finanšu instrumentu aizsardzību. Interešu konflikti var rasties situācijās, kad attiecīgajai personai ir piekļuve Revolut klientu sensitīvai ar tirdzniecību saistītai informācijai un tā, iespējams, gūst personīgu labumu no šīs informācijas.

Mēs veicam atbilstošus pasākumus, kuru mērķis ir pārvaldīt vai novērst personiskus darījumus, kas var izraisīt interešu konfliktu, un nepieļaut, ka attiecīgās personas (vai to attiecīgās saistītās personas) veic iekšējās informācijas ļaunprātīgu izmantošanu, tirgojas ar būtisku, publiski neizpaužamu informāciju un/vai izpauž vai ļaunprātīgi izmanto konfidenciālu informāciju, kas saistīta ar klientiem vai to darījumiem, trešajām pusēm. Konkrēti:

Attiecīgajām personām nav atļauts veikt personīgus darījumus, kas ir pretrunā vai var būt pretrunā ar Revolut pienākumiem saskaņā ar piemērojamiem tiesību aktiem par finanšu instrumentu tirgiem vai tirgus ļaunprātīgu izmantošanu.
Mēs pieprasām, lai visas attiecīgās personas (un nepieciešamajā apmērā arī saistītās personas) vienmēr būtu informētas par mūsu ierobežojumiem attiecībā uz personiskiem darījumiem un par Revolut noteiktajiem pasākumiem saistībā ar personiskiem darījumiem un konfidenciālas informācijas izpaušanu.
Mēs pieprasām visām attiecīgajām personām nekavējoties paziņot mums par personiskiem darījumiem, kurus tās noslēdz, ja darījuma vērtība pārsniedz iepriekš noteikto summu.
Uz personiskiem darījumiem attiecas iepriekš noteikts minimālais turēšanas periods.
Revolut ikgadējā atestācijas procesa ietvaros attiecīgajām personām ir jāapliecina atbilstība un izpratne par Revolut interešu konfliktiem un kontroles rīkiem.

Ja mēs nododam noteiktas funkcijas trešajām pusēm, mēs pārliecināmies, ka struktūra, kurai darbība tiek nodota ārpakalpojuma kārtībā, saglabā dokumentāciju par personiskiem darījumiem, ko attiecīgā persona veikusi šajā struktūrvienībā, un pēc mūsu pieprasījuma iesniedz šādu dokumentāciju.

Iepriekš minēto prasību neievērošana ir mūsu personīgo konta darījumu politikas pārkāpums, kas varētu radīt papildu reglamentējošas sekas tiem, kuri ir pieļāvuši pārkāpumu.

Dāvanas vai izklaide

Reāli vai iespējami konflikti, ko noteikušas Revolut sistēmas un interešu konfliktu pārvaldības kontroles rīki

Attiecīgās personas var dot vai saņemt dāvanas vai izklaides pasākumus trešajām pusēm vai no trešajām pusēm saistībā ar mūsu klientiem sniegtajiem ieguldījumu pakalpojumiem, kas varētu ietekmēt viņu uzvedību, lai rīkotos neatbilstoši vai neētiski, kaitējot klientiem. Tas varētu traucēt Revolut pievērst uzmanību pakalpojumu izmaksu atbilstībai un piedāvāto pakalpojumu kvalitātei, kas varētu novest pie tā, ka Revolut dod priekšroku trešās puses interesēm, nevis klientu interesēm.

Lai pārvaldītu ar dāvanām un izklaides pasākumiem saistītos riskus, Revolut kukuļošanas un korupcijas apkarošanas politikā ir noteiktas īpašas prasības un procedūras saistībā ar dāvanu un izklaides pasākumu sniegšanu un saņemšanu. Revolut darbiniekiem ir regulāri jāapgūst obligātās apmācības par kukuļošanas un korupcijas apkarošanu. Revolut cenšas nodrošināt, ka tā darbinieki nepiedāvā, nedāvina, nepieprasa un nepieņem dāvanas vai izklaides pasākumus, kas varētu būt pretrunā ar pienākumiem pret klientiem vai ietekmēt viņu rīcību tādā veidā, kas kaitē attiecīgā klienta interesēm. Visām dāvanām un izklaidei, kas saņemtas no trešajām pusēm vai sniegtas trešajām pusēm, jābūt saprātīgam nemonetāram labumam, piemēram, dalībai konferencēs, semināros un mācību pasākumos, nelielas vērtības viesmīlībai (piemēram, ēdieniem un dzērieniem), un tām jāuzlabo klientiem sniegto pakalpojumu kvalitāte. Dāvanas un izklaides pasākumi ir jādeklarē un jāreģistrē, un, ja tie ir mazvērtīgi, tos iepriekš jāapstiprina atbilstības struktūrvienībai vai attiecīgās personas vadītājam. Noteiktos apstākļos dāvanas un izklaide netiks atļautas. Atbilstības struktūrvienība periodiski veic atbilstības nodrošināšanas pārbaudes, lai novērtētu Revolut ieviesto kontroles sistēmu ar dāvanu un izklaides pasākumu sniegšanu un saņemšanu saistīto risku pārvaldībai.

Ārējās uzņēmējdarbības intereses

Reāli vai iespējami konflikti, ko noteikušas Revolut sistēmas un interešu konfliktu pārvaldības kontroles rīki

Attiecīgajām personām var būt ārējas uzņēmējdarbības intereses, piemēram, direktora amats, padomdevēja, uzraudzības vai valdes locekļa amats, aizbildņa amats vai arī tās var pildīt alternatīvus pienākumus Revolut grupas ietvaros vai citā statusā citos publiskos vai privātos uzņēmumos vai labdarības organizācijās. Šīs ārējās uzņēmējdarbības intereses var radīt konfliktus ar klientu interesēm.

Revolut ir ieviesis kontroles mehānismus, lai gadījumos, kad privātpersonām ir ārējas uzņēmējdarbības intereses vai kad privātpersona plāno ieņemt šādu amatu, par to ir jāziņo un daudzos gadījumos ir jāsaņem iepriekšēja apstiprināšana. Turklāt direktoriem, valdes locekļiem un attiecīgo Revolut pārvaldes struktūru locekļiem (piemēram, Izpildu riska komitejas locekļiem) ir jādeklarē jebkādi interešu konflikti saskaņā ar saviem pienākumiem.

Atalgojuma stimuli

Reāli vai iespējami konflikti, ko noteikušas Revolut sistēmas un interešu konfliktu pārvaldības kontroles rīki

Revolut globālā personāla atalgojuma un pārvaldības politika ietver pasākumus, lai izvairītos no interešu konfliktiem, veicina atbildīgu uzņēmējdarbības praksi un veicina riska izpratni un piesardzīgu riska uzņemšanos. Konkrēti:

Mūsu atalgojuma prakse ir izstrādāta tā, lai neradītu interešu konfliktu vai stimulu, kas varētu likt attiecīgajām personām dot priekšroku savām vai Revolut interesēm, potenciāli kaitējot mūsu klientam.
Mēs neatlīdzinām un nenovērtējam mūsu darbinieku sniegumu tādā veidā, kas ir pretrunā ar mūsu pienākumu rīkoties jūsu interesēs.
Mēs vienmēr uzturam līdzsvaru starp atalgojuma nemainīgajām un mainīgajām daļām, lai mūsu atalgojuma struktūra neatbalstītu Revolut vai tā attiecīgo personu intereses pret jūsu interesēm.
Atalgojums un līdzīgi stimuli attiecīgajām personām nekad nav balstīti tikai vai galvenokārt uz kvantitatīviem komerciāliem kritērijiem, un pilnībā ņem vērā atbilstošus kvalitatīvos kritērijus, kas atspoguļo atbilstību piemērojamiem noteikumiem, godīgu attieksmi pret klientiem un mūsu klientiem sniegto pakalpojumu kvalitāti.
Mūsu atalgojuma prakse attiecas uz visām attiecīgajām personām, ciktāl šo personu atalgojums un līdzīgi stimuli nerada interešu konfliktu, kas mudina tās rīkoties pretēji jūsu interesēm.